要明白如何更好地对融资租赁的租金进行设计,首先得明白融资租赁业务模式、利润来源与收益构成。
不同的融资租赁公司具备的优势、资金来源渠道、市场定位和服务的客户群体的租赁需求都不尽相同,主要的业务模式也会有很大的差异,盈利模式必然是“有定规、无定式”。那种认为融资租赁公司就是单纯靠利差挣钱,是利率掮客,是放高利贷的看法是一种误解,是不正确的。融资租赁公司的盈利模式是灵活多样的

一、盈利类型

尽管融资租赁的业务模式众多,分类可达14种之多,但融资租赁的盈利类型却可以划分为2个类型:

1、以资金为主的线索

 在该业务模式下,融资租赁公司获取的的收益线路为:本金——利率——租金的线路,从基本理念到运作方式,和银行贷款差别不大:

(1)先由本金
(2)再约定利率
(3)再计算各期的租金,最后计算总的租金
(4)完成租金预算表

这种以资金为主线索的融资租赁方式,在起租日以前,以完成租金预算表为目标

2、以设备为主线索

在该业务模式下,融资租赁公司获取的的收益线路为:设备——合理周期——利益分享——入账。《企业会计准则——租赁》所反映的就是这种以设备为主线索的融资租赁,从基本理念到运作方式,和银行贷款差别甚为显著:

(1)先有设备和各期的租金;
(2)再约定折现率;
(3)各期的租金,用折现的方式推算租赁本金;
(4)确定入账金额.

这样一种以设备为主线索的融资租赁方式,在起诉日以前,以确定入账金融为准。

融资租赁的主要利润来源是利息收入(也叫租息收入),其它的都是主营业务之外的收入,主营业务之外的收入占融资租赁公司收入比是很少的。否则,要么是在做账,调整未来的利息收入到当期(提前将未实现利息收入调成当期,即已实现利息收入),要么就不是融资租赁公司了。

二、融资租赁的盈利模式

(一)债权收益

1、融资租赁公司,开展全额偿付的融资租赁业务,获取利差和租息收益理所当然是金融租赁公司的主要盈利模式。利差收益视风险的高低,一般在1—5%

2、采用融资租赁的方式配置信贷资金,对中小企业银行可以通过提高利率或租赁费率控制风险,对优质客户也可以不比降低利率。因为租赁的会计和税务处理与贷款不同,客户的实际融资费用并不会比贷款高或高的不多。

(二)余值收益

1、提高租赁物的余值处置收益,不仅是融资租赁风险控制的重要措施,同时也是融资租赁公司(特别是厂商所属的专业融资租赁公司)重要的盈利模式之一

2、厂商所属的专业融资租赁公司对设备具有维

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